物流行業規模逐漸擴大，市場現狀及趨勢如何？

來源：木易滾雪球 | 2022-07-18 12:02

　　一、物流行業現狀

　　說起物流行業，細分一定是非常多的，一提起物流，我們首先想到的一定是快遞、大型運輸等等，這就意味著除了快遞行業等集中度較高之外，其余細分行業的行業集中度都相對較低，所以，我們要著重分析整個行業的現狀及趨勢，同時也要分析細分行業的機會。

1、行業背景

　　物流在我國的經濟發展中，具備重要的基礎設施地位，從社會物流總需求來看，自2015年開始呈現逐漸上升趨勢，到2018年我國的社會物流總額達到283.1億，同比增長6.4%，反觀社會物流總費用，2018年達到了13.3萬億，其中勻速費用達到6.9萬億，保管奮勇占比4.6萬億。

　　我們可以很明顯的看到，社會總物流費用占GDP的比例，事實上從2013年到2018年之間，占比是相對下降的，可以具體到2013年-2018年社會總物流費用與GDP占比為18%-14.6%，在6年的時間里，國內的運輸費用是逐年走低的，而報關費用及管理費用近幾年變化并不大，對比發達國家數據來看，美國的物流費用率在8%左右，所以，國內的物流運輸仍有較大空間，但整個費用率會逐漸降低，2025年預計到達12%左右。

　　2、行業效率在發展的過程中得以提高

　　隨著行業的快速發展，降本增效措施得到了很好的實施，如前文所言，國內的社會物流費用率逐年降低，這不單單是降低成本所致，因為行業的發展，包括無人機、機器人等產品的投入使用，在降費這一塊的效果已經得到體現。

　　從運輸渠道的角度來說，水陸空三棲發展，其中公路運輸無疑是我國貨運的主體，但不管事哪一種渠道，逐年升高的都在運輸費用，所以，降本增效也不能只體現在管理費用及保管費用上，運輸費用還有進一步降低的空間。

　　二、物流行業發展趨勢

　　2019年，我國社會物流總額已經達到了304萬億，主要集中在水泥、煤炭以及化學工業上，隨著國家經濟的發展，物流行業的需求也得到進一步的增長，預計到2024年，我國的社會物流總額將達到434萬億，平均增速接近7%左右。

　　現目前國內的物流行業分為四種：零擔市場、同城貨運市場、快遞市場、B2C倉配一提市場，我們注意展開分析。

　　1、零擔市場

　　如前文所述，國內物流行業的行業集中度屬于較為分散的，其中小票零擔市場標準化程度相對更高且時效性更強，CR10已經達到了40%，但由于承載大票零擔市場的專線進入門檻相對較低，所以平臺的整合進程較慢，而行業集中度也僅僅只有3.6%。

2、同城貨運市場

　　這里有著俗稱的“最后一公里”之說，在供應鏈條的工業生產及分銷環節上，這都需要同城貨運的參與，而服務質量決定了整個供應鏈的交付質量，屬于不可忽略的環節，也是極具價值的環節之一。

　　同城貨運的網絡需求相對較低，業務規模也可以通過地方性復制而擴大，比方說O2O平臺型的規模能力較強，而自建運力承運型的規模化能力卻偏弱，同城貨運的主要壁壘集中在運力及貨源問題上，目前看起來就算是占據大部分市場份額的B端運力及貨源仍然是比較分散的，所以行業的進入壁壘也并不是很高。

　　同城貨運的市場規模相對是比較大的，但是增長潛力卻并不是很高了，B端可以說是同城貨運最基本的模塊，市場份額穩定程度高達90%，但缺點依舊是行業集中度偏低。

　　具體來說，市場份額占據較小的還是C端市場，但由于行業競爭局面較為集中，所以C端市場的頭部相對比較清晰，不過現目前的C端更接近同質化競爭，未來隨著貨主的需求差異，那么差異化競爭將是發展的方向。

3、快遞市場

　　一方面，隨著電商的穩定發展，制造業與快遞融合的逐漸成型，業務量將保持快速增長，另一方面，成本優化將驅動單票價格持續下降，因此市場規模增速較快。

　　現在說到快遞恐怕是無人不知無人不曉了，這是電商快速發展之后的民生服務，住在城市里的年輕人，一個月沒收幾個快遞，這反而顯得不正常，從行業的規模能力來說，直營型擴大覆蓋網絡意味著在收派網點、中轉場、干支線車輛等各環節都需要加大投入，規模化能力十分弱，而加盟型則可依托末端網絡的加盟實現快速擴張，規模化能力較強。

　　而快遞行業的競爭壁壘主要在于低成本與高服務質量，換言之，快遞行業現目前已經屬于高壁壘行業，新進入者在沒有形成規模的時候，很難跟原有企業一較高下，所以，快遞行業的行業集中度也相對較高，高端領域有順豐，中高端領域有EMS、京東，中低端領域有韻達、申通等。